M&A Teaser 🇪🇸 🇵🇹 Newsletter #36

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La semana pasada el número de presupuestos que pidieron a iDeals VDR en Iberia crecio x2, una señal de que el mercado se esta reactivando y que estamos haciendo nuestro trabajo muy bien…Gracias! ❤️ 

Pedir presupuesto iDeals VDR

El 25 de febrero a las 16:00 GMT hemos organizado un webinar junto con M&A Community enfocado en desarrollo de energías renovables en 🇵🇹. Los ponentes confirmados:

  • Luísa Carrilho Da Graça - Senior Associate at GA-P Lisboa

  • Rui Corrêa Henriques - Head of Global Debt Finance Portugal at Santander Corporate & Investment Banking

  • Manuel Pessanha - Transaction Manager at KGAL

  • Jose Luis Alvarez - Director Voltiq

Mas info/registro aquí!


Tendencias del mercado 📉

  • Pitchbook publicó su “Annual European M&A Report”…. Este tipo de deals eran los que más se esperaban en 2020 y las regulaciones en cada país lo han parado!

  • Pitchbook también nos deja un reporte analizando el mercado de deuda privada y “Distresssed”…Todos esperabamos un repunte en este tipo de oportunidades, pero los gobiernos lo han evitado a toda costa!

"Los fondos de capital riesgo ya no son proveedores de nuevas compañías que llegan a bolsa. Lo fueron durante un tiempo, cuando los mercados pagaban mejor que los grandes grupos industriales por la empresas que estos fondos ponían a velocidad de crucero. Ahora son todo lo contrario, al menos en España. Ahora se llevan empresas cotizadas en algunos casos muy grandes o compran las que están en proceso de saltar al mercado de acciones", señalan en fuentes financieras.

  • Cuando llegamos a España, N+1 era una boutique en crecimiento (el equipo de PLAS tenía solo 6 personas), hace unos días Mergermarket rankeo a Alantra como el “#5 independent advisor in the Global league table in 2020 as well as #2 independent advisor in Europe”…. Chapeu!!!! 🎩

  • Un “paper” reciente nos cuenta como los fondos PE facturan miles de millones en costes de manejo incluso cuando han hecho un IPO de las participadas…. no lo resume Institutional Investor

  • Real Estate esta semana 🧱 ( 19 Transacciones en nuestro Tracker semanal):

    • Brainsre nos deja el resumen de la industria en enero

    • Los centros comerciales dan carpetazo a un año de poco tráfico por la pandemia. La afluencia en estas superficies se contrajo un 33,7% en 2020, según datos de ShopperTrak

    • Malaga cuenta actualmente con hasta 13 proyectos urbanísticos en diferente estado de tramitación que prevén la construcción de 27 torres, entre las que también se incluyen rascacielos

    • Amazon invertirá cien millones en un centro logístico en Asturias y Panattoni desarrollará dos polígonos en Zaragoza y en el Puerto de Santa María (Cádiz), que sumarán conjuntamente más de 18.000 metros cuadrados

    • Nuveen invertirá 300 millones de euros durante este ejercicio en España y Portugal. La firma, que ya comprometió inversiones por 400 millones de euros el año pasado, ha firmado una alianza para entrar en la promoción de viviendas en alquiler junto con Kronos

    • Grupo Ortiz se desprende de su socimi y baja del 50% del capital

    • Los fondos internacionales estudian sacar a Bolsa más de 10 Socimis de vivienda en alquiler

    • Be Live Hotels y Zerteza de Inversiones (como socio tecnológico) han presentado un proyecto común para acceder a los fondos europeos, con una propuesta de inversión público-privada de hasta 84 kilos para impulsar la sostenibilidad en el sector hotelero

    • Greystar compro tres suelos ubicados en Valdebebas, Rivas y San Sebastián de los Reyes, en los que va a construir inmuebles residenciales que suman unas 3.000 unidades para BtR

    • Royal Prime va a invertir 29 kilos en Portugal para residencias de estudiantes

    • Inmoglaciar (controlada por el fondo de inversión Cerberus) dispone de cuatro parcelas situadas en el municipio madrileño de Arganda del Rey y está buscando un inversor para levantar un BtR llave en mano en estos suelos (Los terrenos suman 50.000 metros cuadrados de superficie y se estima que en ellos podrían llegar a construirse 500 viviendas)

    • Marina d’Or vende 108 millones de deuda al fondo Farallon

    • Brainsre nos deja la lista de hoteles en venta 💰

    • La consultora inmobiliaria JLL ha dado a conocer sus previsiones sobre el sector inmobiliario este año. Sus expectativas de crecimiento son las más moderadas del sector, al incluir el efecto de la tercera ola y los retrasos en la vacunación, que han generado un mayor clima de incertidumbre

    • 5D nos deja el “Breakdown” del BtR en España

  • Renovables esta semana🌞 ( Una transaccion en nuestro Tracker semanal):

    • El secretario general de Protermosolar, Gonzalo Martín, ha afirmado que la energía termosolar prevé sumar hasta 5 gigavatios (GW) en la próxima década mediante las subastas de capacidad del Gobierno de España (aparte de los  2,3 GW en operación)

    • Sterling & Wilson, uno de los mayores gestores de activos solares del mundo, desembarca en España. La compañía india acaba de abrir oficina en Sevilla, con la intención de expandir su negocio por Europa. La empresa gestiona una cartera de 7,44 GWp de proyectos en operación y mantenimiento en 25 países

    • GreenH2chain fue creada por Acciona como una plataforma blackchain que permite verificar el proceso de transporte y entrega del hidrógeno verde, de forma que se garantice el origen renovable de este tipo de energía limpia.

    • El presidente de la AEE ha dicho que esperan que la cantidad de 1,5 GW para la segunda subasta de 2021 recogida en el calendario de subastas renovables sea superior, una vez analizados los resultados de la subasta de la semana pasada

    • Greenalia suma nueve parques por hacer en Galicia tras su cosecha en la subasta eólica. La compañía con sede en A Coruña se hizo con el 13,5 % de potencia para el viento de la última puja, 135 MW que añade a los de su plan Eolo I

    • El grupo español especializado en nanomateriales Phi4Tech pretende crear unos 500 de puestos de trabajo en la plataforma logística de Badajoz, con una capacidad final prevista de 10 GW y una inversión de 80 millones, planificada modularmente a lo largo del tiempo en 5 módulos de 2GW. 

    • Total Solar Ibérica ha solicitado la Autorización Administrativa Previa y Declaración de Impacto Ambiental de las plantas fotovoltaicas Amura Solar de 62,50 MWp y Trofeo Solar II de 51,00 MWp, así como su Infraestructura de Evacuación en 30 kV, en el término municipal de Casares, provincia de Málaga

    • Ignis ha creado una nueva Ã¡rea de Hidrógeno y Nuevas Tecnologías, desde la que se proyectarán las estrategias en torno al hidrógeno verde y la implementación de nuevas tecnologías en el Ã¡mbito de las renovables, informó la compañía

    • Repsol contrata a JP Morgan para sacar a bolsa en junio sus renovables por 4.000M, es el banco elegido por la petrolera para transformarse en compañía verde

    • Audax Renovables ha logrado la autorización administrativa previa y de construcción para levantar un parque fotovoltaico en la localidad toledana de Polán (Los Arenales y suma una potencia de 5 MW)

    • Nextwind está buscando adquirir y rejuvenecer los parques eólicos más viejos en Alemania como parte de un plan cuyo objetivo es adquirir y transformar una cartera de más de 1 GW de activos eólicos europeos al final de su vida útil. Ojito aqui que seguro esto lo vamos a ver en Iberia - 🇵🇹 seguro!

    • Ence aspira a fondos europeos para sus planes de crecimiento en la planta de Navia, así como para la construcción de una nueva planta de cogeneración en Almería y el impulso de la industria 4.0, cuya inversión total asciende a más de 650 M

    • Macquarie financia 22 parques de Kobus Partners

    • La demanda por financiacion verde es extremadamente agresiva y Credit Suisse es un first mover:

    BlackRock is putting $1.22 billion from its global money market funds, including its environmentally-aware lineup, into a first-of-its-kind asset-backed deal to fund solar energy projects. Credit Suisse developed the green asset-backed commercial paper specifically for solar energy deals in the U.S. 

    • Según la nueva investigación de McKinsey & Company titulada Perspectiva Energética Global 2021, la demanda de energía regresará a los niveles de 2019 antes de cuatro años, pero nunca volverá a su curva de crecimiento anterior a la pandemia. Asimismo, la demanda de electricidad y de gas se recuperarán más rápido que la de petróleo, pero el carbón nunca volverá a los niveles de demanda anteriores

  • Start ups🚀( 9 rondas +1M esta semana):

    • Esta vez Gerard y Pol entrevistaron a Chris Tottman en views, co-founder y GP de Notion Capital (VC centrado en B2B SaaS y enterprise tech con $500M AUM), co-founder de Included VC (VC fellowship centrada en empoderar a outliers de background diverso con alto potential de impacto en mundo VC y startup) y ex early employee y CCO en Message Labs ($700M exit)

    • Mouro Capital, fondo del Santander liderado por Manuel Silva y Chris Gottschalk cuenta con una cartera diversificada geográficamente, entre Europa, Estados Unidos y Latinoamérica, pero ni rastro del talento español. Pese a ello, tiene buen ojo para invertir en empresas “unicornios”: que están valoradas en más de 1.000 millones de dólares, como Ripple, Tradeshift y Upgrade

    • La tech builder española, Kubide, está en una evolución constante y, tras el éxito de la convocatoria anterior, pone en marcha la sexta edición de su programa de incubación para emprendedores. Durante todo este proceso, esta incubadora de startups pone a disposición del emprendedor un equipo de profesionales

    • The Crowd Angel ha cambiado su marca a Dozen

    • Sifted hizo la lista de los top 30 young VC y solo hay un Español 🇪🇸

    • BBVA ha invertido a 150M en Propel Venture Partners (llevando la inversión a 400 kilos)

    • SVB nos deja un reporte con varios temas interesantes incluyendo SPACs y 🦄 Europeos

    • Unquote nos deja un gráfico mostrándonos como los el volumen & valor de las inverisones Growth/VC en Europa han llegado a su máximo:

  • En carteras/NPLs🏦:

    • BPI cerró la semana pasada la venta del llamado proyecto Lime al fondo LX Partners (300 kilos)

    • El Gobierno estudia una reforma del ICO para perdonar deuda a Pymes y autónomos, si la medida sale adelante, casi un millón de pequeñas empresas y autónomos podrían optar a las quitas de deuda. Los beneficiados se marcarán de acuerdo a criterios cuantitativos de corte.

    • Un juzgado de primera instancia confirma que la nulidad de la venta de las 2.935 viviendas sociales en 2013 afecta a todos los inmuebles y no solo al del demandante (Ya GS y Azora hicieron lo suyo en Diciembre)

    • Según, Eduard Mendiluce, consejero delegado de las compañías de Blackstone, Aliseda y Anticipa, a los 60.000 millones de volumen de NPL’s que se calcula actualmente la banca en España, se sumarán próximamente otros 80.000 millones procedentes de los impagos que genere la crisis del Covid

    • Según Idealista,  las seis mayores entidades financieras del país ya arrastran en torno a 159.000 millones de euros, lo que representa un 8% de los préstamos en circulación. Es decir, ocho de cada 100 euros prestados podrían entrar en mora próximamente. Santander es el banco más afectado por volumen, con unos 69.000 millones de euros (La cifra se ha disparado un 20% en apenas tres meses)

    • Debtwire ha publicado su reporte FY2020 NPLs… a must read!


“The Juice” 🧃:

Si estás interesad@ en el mercado M&A de Latinoamérica (Un verdadero 💎 en bruto), te invitamos a que te suscribas en nuestro segundo proyecto: M&A Community Newsletter enfocado en LATAM

A nivel Local ðŸ‡ªðŸ‡¸ 🇵🇹

  • FIG

    • El Banco Santander ha cerrado el ejercicio 2020 con pérdidas históricas de 8.771 millones, que redujo a lo largo de la segunda mitad del año y que se producen por provisiones y deterioros contables. El coronavirus ha marcado estas cuentas, en las que el beneficio antes de saneamientos subió un 2%

    • El CFO de Unicaja Banco ha comunicado que el grupo ajustará 1.200 millones tras la fusión con Liberbank para ahorrar 192 millones hasta 2023

    • En una entrevista con el Economista, el CFO de Catalana Occidente cuenta que tienen 816 millones de exceso de capital para hacer compras en España

    • Vall Banc aterriza en España con la compra de Argenta Patrimonios. Prevé pasar de 100 millones iniciales a 200 incorporando talento y buscando oportunidades de crecimiento inorgánico

    • Creand WM ha acordado llevar a cabo una ampliación de capital, dando entrada en su accionariado a la empresa Torre Rioja Madrid Socimi, que, mediante una aportación total de 6,12 millones de euros, ha adquirido una participación del 9% de su capital social

    • BBVA ha aceptado una oferta para vender Holvi a Keru Fintech Investments, una nueva compañía cuyo único accionista es uno de los cofundadores de Holvi, Tuomas Toivonen

    • 2.355 empleados de banca han perdido sus puestos de trabajo en el 2020, BBVA terminó el pasado año con casi uno de cada dos despidos en el sector bancario en España: 953 (Además el CCOO critica que los empleados de BBVA "se enteren por la prensa" de los planes de ajuste)

    • Comienza a operar la joint venture de ABN AMRO y ODDO BHF. La alianza fortalecerá los mercados de capitales de renta variable, los servicios de brokerage corporativo y de renta variable para clientes corporativos e institucionales

    • En este artículo de ElConfidencial, el Presidente de Abanca Juan Carlos Escotet, da un panorama acerca de las posibles fusiones, demás de presentar los resultados del año 2020 en el que el banco ganó 160 millones de euros, un 60%, tras dedicar 273 millones a provisiones y a lo que afirma: "no descartamos nuevas alternativas, veremos todas las oportunidades que surjan"

    • 5D nos cuenta como la gran banca española ha cerrado su peor año con unas pérdidas conjuntas históricas de 5.336 millones de euros

  • JB Capital ha acordado la venta de las 80 clínicas dentales que aún retenía en Italia a Dental Pro, la cadena líder en el país transalpino, que está en manos del fondo de private equity BC Partners

  • Las cerveceras españolas y una gran representación de pequeñas/medianas empresas dedicadas a la distribución de la hostelería solicitarán fondos a Europa por valor de 230 millones de euros para renovar sus flotas de vehículos

  • La hostelería española tuvo pérdidas de 70.000 millones de euros en la facturación del 2020 (50% de sus ventas), y con el cierre definitivo de 85.000 bares y restaurantes

  • 2020 ha sido un año récord en cuanto a las inversiones del capital riesgo en salud. Se han invertido en el sector más de 22.000 millones de dólares en Estados Unidos y la UE (un incremento de casi el 50% respecto al año anterior). A nivel de startups, se han beneficiado las empresas relacionadas con biotecnología médica

  • El sector de la moda se desploma un 53.2% en su peor mes desde el estado de alarma. La caída supera incluso a la registrada a cierre de 2020, que se situó en el 39,8%. Acotex lo atribuye a las nuevas restricciones y al temporal Filomena

  • Ironman logra una inversión de 6 millones, la gestora de pruebas de resistencia busca oportunidades en segmentos como el trail y la bicicleta

  • Herbalife Gran Canaria esquiva las pérdidas por el recorte salarial y el reparto de la ACB, la entidad, que pactó con los jugadores una rebaja del 50% de las nóminas de abril redujo sus ingresos un 38% en 2019-2020, hasta 4,5M de euros, pero abandonó las pérdidas y cerró el año con un beneficio de 33.638 euros

  • Dorna renueva con BT Sport como socio audiovisual de MotoGP en Reino Unido hasta 2024

  • El fitness español pide bajada del IVA al 10%. La Federación Nacional de Empresarios de Instalaciones Deportivas (Fneid) ha vuelto a reclamar la reducción del IVA, del 21% al 10%, para toda la actividad física y deportiva prestada a los usuarios de sus instalaciones

  • AmRest, dueño de marcas de restauración como La Tagliatella o Sushi Shop, cerró 2020 con una facturación de 1.523 millones de euros, una caída del 22,4% respecto al ejercicio anterior

  • Desigual, da un salto adelante online. Integra a sus franquicias y entra en 108 nuevos mercados. El año pasado, el comercio electrónico se disparó un 50% y copa ya un 30% de la facturación total del grupo. La plataforma, Desigual.com, está basada en tecnologías de comercio electrónico crossborder y permitirá a Desigual aterrizar en 108 países

  • El turismo deportivo internacional en España se hunde un 72% y cae por debajo de los 400 millones. El gasto del turista internacional, que antes de la pandemia suponía el 63,4% de todo el turismo deportivo, se hundió un 72% en 2020, según la Encuesta de Gasto Turístico

  • Supera entra en pérdidas: números rojos de 7,5 millones y retroceso del 53% en las ventas de 2020. La gestora gallega de instalaciones deportivas facturó 22,2 millones de euros durante el pasado ejercicio, en el que elevaron 81% sus compromisos con la banca, hasta 20, 9 millones de euros

  • Aristocrazy alcanza cien tiendas con una apertura en Sevilla. La compañía de joyería continuará buscando oportunidades durante este año para expandir su red de retail. La operación ha sido intermediada por Ascana. La tienda tendrá unos cincuenta metros cuadrados de superficie y se abrirá en los próximos meses

  • El calzado español se une y crea un clúster para competir con los gigantes asiáticos. Varias compañías del sector, como Pikolinos, Jeanología o Hilaturas Ferre, se han unido con empresas tecnológicas bajo el paraguas de la iniciativa, que opta a los fondos Next Generation de la UE. El objetivo es volver a traer a Europa parte de la producción de calzado que hoy en día se fabrica en Asia

  • Unicaja inyecta otros 6 millones en el club de la ACB para compensar las pérdidas precovid. La entidad financiera firmó un acuerdo de colaboración con el club malagueño, por lo que aporta 2,85 millones de euros para compensar pérdidas y promover su actividad. A este importa se suman otros 3,2 millones por patrocinio en 2019

  • Joma se coloca como séptima marca más visible en el fútbol y alcanza 15 millones de fans. La compañía española se sitúa en séptima posición en un ránking que encabezan Adidas, que llega a 713,3 millones de aficionados; Nike, con 655,5 millones, y Puma, con 188,7 millones

  • Los gimnasios municipales de Barcelona pierden un 25% de clientes en 2020, la pandemia provocó siete meses de caídas constantes en el número de inscritos, hasta cerrar septiembre con 145.454 inscritos. Duet Sport y Lleuresport, las más afectadas

  • Les llega competencia a los supermercados españoles, Amazon Fresh aterriza en España, concretamente en Madrid para competir a la par en servicios de entrega de productos alimenticios

  • El ICO ha obtenido la acreditación de la Comisión Europea para gestionar fondos europeos del Programa 'InvestEU' -basado en garantías- en condición de socio de ejecución para el periodo 2021-2027

  • Cepsa ficha a Deloitte para captar fondos europeos para la recuperación poscovid

  • Alquimia Venture Capital va a construir en Canarias el plató de cine más grande de Europa

  • CIN el lider Iberico en pinturas ha comprado Boero group, un competidor italiano

  • Atrys Health apunta a una facturación de 170 millones en 2021 tras su OPA a Aspy. Tras la oferta pública de adquisición, la compañía tendrá una cobertura nacional de 234 delegaciones en las que se realizarán más de cinco millones de pruebas diagnósticas anuales.

  • Portugal es el único país de la Unión Europea que se encuentra entre los tres primeros destinos para comprar una nueva vivienda en Europa utilizando un programa de visas de oro, que incluye un permiso de residencia o incluso la concesión de la ciudadanía, los denominados “pasaportes dorados”. La conclusión es un estudio de la empresa británica Astons sobre la oferta actual en 20 países del mundo

  • Vicent Jornet, CEO del Grupo Buddy, lidera un proyecto que desde Valencia busca abrir 400 tiendas en tres años, como parte de una estrategia basada en la omnicanalidad. Empezó como tornero, hoy factura 47 millones de euros y aspira liderar el mercado de las mascotas en Europa

  • El Corte Inglés confirmó que negociará la adquisición del 5% que Dimas Gimeno maneja de forma indirecta en la compañía junto a su madre, María Antonia Álvarez. Se trata del 22% de la Cartera de Valores IASA, sociedad a su vez propietaria del 22% de la compañía. El precio por el que El Corte Inglés está dispuesto a negociar la adquisición es de 145 kilos

    • Qatar reestructura su participación en el Corte Inglés por la fallida salida a bolsa. El emirato devuelve a través de dos fondos de inversión los 600 millones que pidió la banca en 2015 para hacerse con el 10% de los grandes almacenes

  • JD acelera en España: 15 tiendas más en 2021 en plena ofensiva internacional. La compañía, que cuenta con 70 establecimientos en España, ha levantado 464,2 millones de libras en una emisión de nuevas acciones para seguir adelante con su plan de adquisiciones

  • La óptica pone fin a seis años de crecimiento en España y cae un 16,1% en 2020. El sector había cerrado el año anterior con una subida del 2,6%, hasta 775 millones de euros, mientras que en Portugal había registrado una evolución de 195 millones. En España hay 55 compañías de óptica, aunque sólo cinco concentran el 60% del mercado

  • El Barceloneta logra 5,6 millones de la banca para renovar la zona de fitness y crear un spa urbano. La inversión que en total asciende a 8,2 millones se financiará con fondos propios y préstamos de CaixaBank, Santander y BBVA

  • Vivanta estima un crecimiento del 30% en tres años (hasta 200 millones). El grupo de clínicas ha dado entrada a su accionariado al fondo especializado en deuda Ares Management y al banco francés BNP Paribas. Ares Management se ha hecho con el 76% del capital, mientras que BNP Paribas controla el 8%

  • La CNMV ha acordado integrar las acciones de Libertas 7, grupo empresarial dedicado a la gestión de inversiones financieras, en el sistema de interconexión bursátil dentro de la modalidad de contratación de fijación de precios únicos

  • La CNMV ha contratado a la consultora Ernst & Young (EY) para realizar un Â«asesoramiento en la valoración de empresas», según detalla su contrato. EY cobrará por este servicio un total de 78.650 euros, impuestos incluidos

  • La proyección del Atlético de Madrid era cerrar 2019-2020 con un crecimiento del 6% en el área comercial, pero finalmente se produjo una caída del 7%, hasta 80,47 millones de euros, por el diferimiento de facturas. Si únicamente se analizan los contratos de patrocinio, el alza fue del 3,1% interanual, con 65,2 millones de euros, por la renovación de algunos contratos y la entrada de nuevos

  • El expresidente del Deportivo Augusto César Lendoiro ha recomendado a la entidad financiera Abanca que se apresure en las decisiones que toma sobre el club coruñés, del que es máximo accionista con más del 70 por ciento del capital social

  • Vodafone ve “la necesaria consolidación del sector”, así lo manifestó el CEO del grupo, Nick Read. En España la firma consiguió superar el bache que atravesaba, aunque su facturación retrocede, los 957 millones de euros ingresados por servicios en dicho trimestre supone caer apenas un 1,1% respecto al mismo trimestre del ejercicio fiscal 2020.

  • El suma y sigue de Cellnex no tiene fin. Ahora suma 10.500 torres más a sus 500 que poseía en Francia donde lleva operando desde junio de 2016, tras la compra de Hivory. Una operación de 5.200 millones de euros con 900 más para 2.500 emplazamientos a sumar para dentro de otros ocho años

    • Tras la operación de compra de Hivory a Altice y a KKR, el grupo que pilota Tobías Martínez ejecutará una ampliación con derechos de suscripción preferente por 7.000 millones de euros asegurada por BNP Paribas, JP Morgan, Barclays y Goldman Sachs que arrancará previsiblemente en el mes de abril

  • Líos legales/Multas

    • Andrea Orcel y Santander no logran ponerse de acuerdo e irán a juicio, el cuál tendrá lugar el próximo 10 de marzo. Por otro lado, no será confirmado CEO de UniCredit hasta el 15 de abril, después del juicio

    • Un ex directivo de Banco Popular ha reconocido ante un juez que la entidad absorbida por Santander refinanció a clientes con problemas a través de sociedades en Luxemburgo, las ligadas a la empresa Thesan Capital, se investiga desde hace tiempo si estas compañías luxemburguesas sirvieron para que la entidad ocultara un agujero de cientos de millones inyectando fondos a empresas insolventes

    • Hacienda habría reclamado a Iberdrola una multa de 350 millones por el impuesto de sociedades de los ejercicios comprendidos entre 2008 y 2011, se enfrenta al abono de diversas deudas tributarias que han sido aplazadas por la Audiencia Nacional después de que la eléctrica solicitara medidas cautelares

    • La pandemia disparó las defunciones, con un exceso de 68.000 muertes por encima de las esperadas en 2020 en España. Pero el negocio, según la patronal Panasef, cayó en la primera mitad del pasado ejercicio más de un 40%, con una pérdida de ingresos de unos 329 millones, pese a que el número de fallecidos se incrementó más de un 20%, por los costes adicionales asociados a la COVID-19

    • El exdirector general de Pemex Emilio Lozoya podría haber recibido aproximadamente 5 millones de dólares (4,2 millones de euros) en sobornos de empresas ligadas en su día a OHL, la cual obtuvo varios contratos y concesiones durante el Gobierno del expresidente Enrique Peña Nieto.

    • Registros prohíbe a Metrovacesa ejecutar a la Iglesia y pone en jaque sus cuentas de 2020, todo por la venta de un solar en Valdebebas a Fusara, por la que se dictó la resolución de la Dirección General de Seguridad Jurídica y Fe Pública que inclinó la balanza en favor del Arzobispado de Madrid

    • El Juicio en el que Felipe Benjumea, expresidente de Abengoa, reclama 1.005 millones de euros a Santander y HSBC, quedó para sentencia. Benjumea sostiene que las entidades exigieron su salida como presidente y se negaron a llevar a cabo una ampliación de capital de 650 millones de euros acordada en el 2015.

    • AENA ha emitido esta semana las facturas para cobrar a las tiendas la pasta que le deben desde el estado de alarma del pasado marzo

    • La CNMV multa a CaixaBank con dos millones por vender a clientes productos complejos

    • El Juzgado de Instrucción número 42 de Madrid ha archivado la denuncia de varios vecinos de la Cañada Real contra la empresa Naturgy y la Comunidad de Madrid, a quienes acusaban del corte de suministros que sufren alrededor de cinco mil personas desde hace ya cuatro meses

    • La Asociación de Empresas de Energías Renovables ha presentado un recurso contencioso-administrativo a una circular de la CNMC al considerar que exime de las obligaciones de información de certificación a las fábricas de biocarburantes situadas fuera del país, pero que venden en España

    • General Electric presentó el pasado 29 de diciembre una demanda en Reino Unido contra Siemens Gamesa para tratar de frenar varios de sus contratos, entre ellos el recientemente adjudicado de East Anglia, uno de los mayores de la historia de la eólica marina

    • La Asociación de Operadores para la Portabilidad, a la que pertenecen más de 100 compañías del sector como Telefónica, Vodafone, Orange y Másmóvil, entre otras, ha sancionado a dos de sus asociadas con 6.000 euros cada una por el uso no autorizado de las Bases de Datos de Portabilidad Numérica (BDPN)

    • Wizink Bank ha tenido que devolver 18.000 euros a un vecino de Alicante por usura en una tarjeta 'revolving'. Adrián acudió a FACUA porque heredó una deuda de más de 10.000 euros a causa de los altos intereses de la tarjeta.

  • SEPI/RX/EREs/Refis:

    • El cuento de nunca acabar: Abengoa vuelve a retrasar su refinanciación y convoca junta de accionistas

    • BlueSun, fabricante de Ambipur, pide 40 millones para futuras compras y contrata a JB Capital para refinanciar deuda

    • Etxart&Panno última la presentación de concurso de acreedores, la situación derivada de la crisis del Covid-19 y la decisión de sus dos fundadores de jubilarse son las razones por las que la empresa pone punto y final a su trayectoria

    • ERE para casi el 50% de la plantilla de W2M, es decir, para unos 246 trabajadores, frente a los 299 profesionales inicialmente previstos, ya que la empresa se ha comprometido a recolocar a 53 empleados en otras áreas de la empresa

    • Ifema perdió el 99% de su facturación en enero y negocia un ERTE para sus 420 trabajadores. Esto se ha hecho necesario debido a que la facturación del recinto ferial se ha hundido hasta en 100.000 euros como consecuencia de la pandemia.

    • El CSD exige una auditoría a los clubes de Asobal para estudiar el plan de rescate, el Gobierno media desde hace meses con los clubes de la máxima competición del balonmano español, que claman ayudas públicas para cubrir unas pérdidas proyectadas de 3 millones por culpa de la Covid-19

    • Air Europa no dispone de liquidez para hacer frente al alquiler de la flota, que le cuesta unos 230 millones al año, más otros 180 millones de mantenimiento. Según datos oficiales, Air Europa gasta unos 243 millones anuales en el arrendamiento de 42 aeronaves a las empresas de 'leasing'

    • Ferroglobe ultima una Rx que implicará su recapitalización con 83 kilos de liquidez adicional con las que garantizar la suficiente financiación para ejecutar el plan estratégico (JPM y HL)

    • Nautalia mantiene sus 200 oficinas cerradas desde diciembre. Con las ventas prácticamente a cero, ha decidido adoptar esta medida para minimizar el riesgo de sus 936 trabajadores, que continúan afectados por un ERTE de reducción de jornada al 65% (Springwater y Royal Caribbean Group)

    • Globalia y Barceló, que han supeditado la fusión de sus divisiones de viajes a la obtención de 240 millones del Fondo de Apoyo a la Solvencia de Empresas Estratégicas, dotado con 10.000 millones de euros, se han visto obligados a presentar cinco planes de viabilidad debido a que no convencieron a la SEPI (Globalia-Ávoris: sin dinero de la SEPI no habrá fusión).

    • Duro Felguera encara una semana clave para cerrar el acuerdo de refinanciación con la banca, último fleco pendiente antes de que el Gobierno apruebe la inyección de 120 melones por parte de la SEPI

    • El Covid destruyó 204.830 empresas con al menos un trabajador en plantilla y  a 323.778 trabajadores autónomos entre el primer y tercer trimestre de 2020, según una estadística experimental del INE

    • La venta de Dentix se retrasa un poco más de lo previsto. El administrador concursal de la cadena de clínicas dentales, Ius+Aequitas, ha solicitado al juez del Juzgado de lo Mercantil nº2 de Madrid retrasar unos quince días el plazo para culminar la venta de las clínicas dentales a Advent, según avanzan fuentes consultadas por Vozpópuli

    • Tubacex concretará el próximo lunes su ERE para reducir en 10 millones de euros los costes salariales en sus dos plantas en Euskadi. Tubacex podría despedir hasta 150 trabajadores 

    • El Gobierno ha dado un nuevo paso en el Reglamento de la Ley de Auditoría (Real Decreto 2/2021, de 12 de enero), que entro en vigor, en su lucha por localizar y eliminar a las empresas zombie (La idea es prevenir el empleo de estas sociedades interpuestas en el desvío de dinero, la ocultación de los titulares reales y el blanqueo de capitales)

    • OHL ha decidido ampliar hasta el próximo lunes 8 de febrero la fecha límite que marcó a sus bonistas para aceptar el acuerdo de refinanciación, que incluye una quita y capitalización de 105 millones de euros, después de que los titulares del 87% de los bonos hayan dado ya su visto bueno a la operación

    • 5D nos cuenta como los concursos se disparan un 20% al cierre de 2020 pese a la moratoria

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  • Fichajes 🎣:

    • Fondos

      • Ramón Arocena regresa a Advent para incorporarse como director al equipo con sede en Madrid. Lo hace tras dejar Península Capital Advisors

      • Joan Roure Parera ha dejado Charme partners para unirse a Scopely (L.A. based tech company focused on mobile gaming that has raised c.$740M) en el equipo de estrategia

      • Cristina Badenes, socia de Meridia Capital, nombrada nueva presidente de Leven 20 España, sucediendo a Maite Ballester, socia directora de Nexxus Iberia, que lideró el Capítulo con éxito durante dos años y continuará como miembro activo del Comité

      • Acon ha fichado a Marta de Oca Cirera directamente de Tikehau Londres

      • Jose Antonio Ortiz ha dejado de ser “Head of Corporate Advisory” en Beka Finance para pasar a ser VP de Pricoa Private Capital

      • White Summit Capital ha tenido varios cambios en el equipo:

        • Nombraron a Massimo Tambosco como MD

        • Perdieron a uno de sus primero asociados a Augusta & Co…

        • Ficharon a Cristina Sánchez-Praena Ferrer ex-Vector 4

        • Ficharon a Nicolás Espinós de Citi

        • Ficharon a Pablo Ponce Mendiola como analista ex-Faraday

      • Asterion Industrial Partners ha fichado a Beatriz Horche como Asociada ex-SocGen LevFin y a una ex Asociada de GS en NY

      • Athena Equity Partners ha fichado a João Maria Morgado como Principal ex-Deloitte PLAS

    • Directivos de Empresas:

      • La SEPI ya tiene a su primer consejero para Duro Felguera y ultima fichar un CEO

      • Nathalie Picquot ha sido nombrada consejera independiente de Sanitas Seguros

      • El Banco Sabadell cambia ejecutivos. Se han ido Jaume Guardiola, consejero y su responsable financiero, Tomás Varela. En breve el presidente Josep Oliu abandonará su posición para asumir un rol de chairman anglosajón, y hay recorte de plantilla de 1.800 personas, un ahorro de costes por unos 145 millones anuales

      • Banco Sabadell ha fichado al director financiero de Bankia, Leopoldo Alvear Trenor, para tomar el revelo al frente de la Dirección Financiera a Tomás Varela, que dejará el banco tras 29 años en la entidad y a la que se incorporó procedente de Allianz en 2001 para dirigir su salida bolsa

      • Bankinter ficha a un ex de Deutsche Bank para presidir su gestora de fondos y nombra como presidente a Jorge Medina, que ostentó este cargo en la gestora Deutsche Bank España. Miguel Artola sigue como director (lo es desde 2013). Bankinter Gestión de Activos, cuenta con un patrimonio de 10.700 millones

      • Farmaindustria nombra directora del nuevo departamento de acceso del nuevo departamento de acceso. Isabel Pineros ocupará el cargo con el objetivo de reforzar la cooperación con la administración en la finalidad compartida de facilitar el acceso de los pacientes a los mejores tratamientos

      • El Gobierno ha aprobado el nombramiento de Víctor Guardiola Flores como miembro de la Junta de Gobierno y consejero delegado del ICF. Guardiola coge el relevo del actual consejero delegado Josep-Ramon Sanromà, que se jubila después de más de 50 años en el sector financiero, los 10 últimos al frente del ICF

      • Rosa Clará reordena su cúpula con la salida de su director financiero. La compañía de moda nupcial ha comenzado ya a buscar un sustituto para Manel Fossas, que llevaba trabajando para la empresa desde 2007

      • MyInvestor incorporó a Ignasi Viladesau, que hasta ahora trabajaba para la gestora BlackRock en Londres, como director de inversiones, con el objetivo de impulsar su oferta de productos financieros e identificar nuevas oportunidades en el mercado

      • Cambio en el liderazgo de Duet Sports tras la venta de la compañía a los fondos Ithaka y Sixth Street Partners, ha fichado a Jaime Gutiérrez para la primera línea ejecutiva de la gestora de centros deportivos municipales

      • El consejo de administración de Almirall ha aprobado el nombramiento del italiano Gianfranco Nazzi como nuevo consejero delegado y consejero ejecutivo del consejo de administración, con efectos a partir del próximo 1 de mayo

      • Ferrovial ficha como directora de Energía a María José Esteruelas, con más de 23 años en Abengoa

      • Fernando Calvo Tejedor ha sido elegido como nuevo presidente de la Lonja del Ebro, en sustitución de Luis Acín, que dejaba el cargo por motivos personales

      • Mahou San Miguel ha nombrado a Nicolás Castrejón Carrasco nuevo director general de Operaciones, en sustitución de José Luis Rodríguez Pérez, quien inicia su jubilación tras 38 años de trayectoria en la compañía

      • Unilabs ha nombrado a João Maria Morgado como M&A Manager en Lisboa

      • Carlos Jerez Bernal ex FVR es el nuevo Head of Structured Finance de Nexwell 

      • Healthcare activos sigue fichando profesionales para M&A esta vez han fichado un Asociado de Deloitte

      • Insudpharma nombró a Blanca Barbanoj Sillés “Corporate and M&A Legal Counsel”

      • Eduardo Ramos ha sido nombrado Director Operaciones Inmobiliarias - Dirección de Estrategia y M&A en Banco Sabadell

      • Ex-CFO de CEPSA Alvaro Badiola Guerra es ahora el CFO de HAYA

      • Correos ha nombrado a Adis Castaño Oscar como CFO (Ex-CFO Maxam)

    • Asesoramiento Legal:

      • Estamos muy orgullosos de este artículo de ElConfidencial, dónde se han dado a la tarea de buscar y resaltar las abogadas líderes en operaciones M&A en el mercado Ibérico, aquí algunas de ellas: Teresa Méndez (Allen), Begoña Barrantes (Clifford) y Carmen Mata y Susana Cabrera (Garrigues) 👏🏽

      • Los sueldos fijos de los despachos mejoraron entre un 0,3% y un 5,5% durante 2020. Pero los bonus se redujeron entre un 1% y un 15%, según un estudio elaborado por Signium en colaboración con el IE Law School

      • Ecija incorpora a Borja Díaz-Guerra como socio de mercantil

      • Garrigues ha reforzado su departamento de mercantil con el fichaje de una nueva socia: Leticia Comin, jefa de gabinete del ex presidente de la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV), Sebastián Albella, y miembro de su comité de dirección

    • Asesoramiento Financiero:

      • Santander CIB ha creado un nuevo equipo dedicado a reforzar su oferta en soluciones digitales. La nueva unidad colaborará estrechamente con otras áreas de producto de Santander para ofrecer soluciones estratégicas, así como productos y estructuras de financiación que ayuden a los clientes en la aceleración digital de sus negocios. Bajo la dirección de Joao Simao (hasta ahora responsable global de 'financial sponsors coverage') será el responsable global de soluciones digitales y reportará a Darren Jones, responsable de Santander CIB en Reino Unido y responsable global de Banking Corporate Finance

      • KPMG ha nombrado a Juan Martín Chicón nuevo socio de TS de la oficina de Madrid, área en la que también es responsable de Innovación

      • Bank of New York Mellon SA/NV ha abierto una nueva sucursal en España. Mariano Giralt asumirá el rol de director de la sucursal y Ana Arias será la subdirectora de la nueva oficina en Madrid

      • Gilmar acaba de crear un departamento de Capital Markets para grandes operaciones, formado por un equipo muy especializado, según han señalado sus socios

      • Bestinver da un paso adelante en su ambicioso plan de expansión y saca la cartera a pasear para encarar 2021 con siete nuevos fichajes destinados a reforzar su área de mercado de capitales, tanto la tradicional Equities como Debt Advisory y M&A, bajo la dirección de Mark Giacopazzi. Con ello, desde la firma, quieren aprovechar un momento en que algunos de sus competidores están reduciendo capacidades para pegarle un empujón al proyecto que vino de la mano de la compra de Fidentiis en 2019

      • JLL ha nombrado a Marta Zulueta responsable del segmento de alquiler de oficinas de la compañía. Zulueta será la encargada de dirigir las operaciones de alquiler de oficinas

      • Joaquín Maldonado ha sido designado nuevo responsable de desarrollo de Banca Privada de Banco Mediolanum para impulsarla y convertirla en uno de los pilares del crecimiento de la entidad financiera

      • Arcano ha incorpora Alejandro Adán como director general del área de gestión de activos de Real Estate de la compañía. Antes, Adán ha trabajado como director del gestor de fondos europeo Activum SG y gestor en Axa Investment Managers

      • Nuevo player en el alquiler en España. El exdirectivo de Blackstone Alejandro Sancho, junto a Joaquín Ros, ha creado Zittus Management, una compañía especializada en servicios de gestión, administración y mantenimiento de propiedades residenciales

      • Beka Finance ha nombrado a Tania Sanchez Vaquerizo como CFO

      • BNP ha nombrado al Brazilero Antonio Nogueira como Head of Private Capital - Spain and Latin America (Ex Patria)

      • KPMG a fichado a Pablo Pérez Guerrero como manager de CF

      • A&M ha fichado un analista y asoaciado de Deloitte

    Fundraising💲:

Segun el director del IVF: "Tenemos demanda privada para otros tres fondos como Impulsa"

  • Inveready ha registrado ante la CNMV un nuevo vehículo de inversión, denominado 'Inveready Convertible Finance Capital II', tras el éxito de la primera versión, con el que pretende levantar unos 50 millones de euros

  • Juan Vicente, David e Inmaculada Lladró Roig, hijos de Vicente Lladró Dolz, uno de los fundadores de la celebérrima compañía valenciana de figuras de porcelana junto a sus hermanos Juan y José, han lanzado Cuarzo Investments, una sociedad de capital riesgo del grupo Invertige, family office de la familia Lladró Roig

  • Portobello ha llegado a un acuerdo con Zetland Capital a través del cual le facilitará oportunidades de inversión en el país por valor de 200 millones, según han explicado fuentes financieras a elEconomista. Mediante este acuerdo, la gestora británica podrá acceder a las oportunidades que llegan a Portobello a través de su negocio hotelero, la cadena Blue Sea, que serán los encargados de gestionarlos

  • El Instituto Valenciano de Finanzas a seleccionado a Oquendo Capital y a MCH Private Equity Investments como gestoras de los fondos de nueva creación Impulsa y Creix, dos de los instrumentos promovidos por la entidad que dirige Manuel Illueca para paliar los efectos de la crisis provocada por la Covid-19 en empresas de la Comunitat Valenciana. La Generalitat Valenciana aportará en total 75 millones de euros a estos dos fondos, pero se espera que puedan movilizar hasta 174 millones

  • MCH Investment Strategies ha registrado ante la CNMV el fondo MCH Global Real Assets. Se trata del primer vehículo que lanza al mercado en alianza con la gestora de JP Morgan en España

  • Sociedad Regional de Promoción ha presentado el nuevo fondo de financiación â€œAsturias Startup”, dotado con 4,5 millones de euros. Este Fondo supone un importante cambio de estrategia en la actividad de apoyo al emprendimiento de Sociedad Regional de Promoción, además del ya conocido apoyo a startups en crecimiento, se incorpora por primera vez una Fase I para la financiación de proyectos en etapas iniciales de desarrollo


Oportunidades de empleo 👩 💼 👨 💼


Deal Tracker 💰

Esta semana hemos recolectado 53 transacciones/gossips de “M&A” y “Fundraising”. La idea es tener un resumen rápido de la actividad incluyendo compradores y asesores

Obtener acceso al XLS con fuentes

M&A

Fundraising

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